3 nástroje technické analýzy, které by měl znát každý trader

Tento článek vychází z druhého modulu video série „5 kroků úspěšného tradingu“ na YouTube kanálu XTB, který je zaměřený na technickou analýzu a praktické nástroje pro čtení grafů.

Trhy nikdy nespí. Někdy ceny letí vzhůru bez přestávky, jindy se pohybují do strany a zdánlivě „nic nedělají“. Občas přijde prudký propad, který zamíchá kartami. Úspěšný trader musí umět rozpoznat, co se právě děje – a podle toho jednat. Technická analýza mu dává „mapu“, podle které se může na trhu orientovat.

V tomto článku se podíváme na tři základní nástroje, bez kterých se neobejde ani začátečník, ani zkušený obchodník: klouzavé průměry, supporty a rezistence a oscilátory.

1. Klouzavé průměry – váš kompas v grafu

Představte si, že stojíte uprostřed bouře a snažíte se odhadnout směr větru. V grafu je to podobné – ceny skáčou nahoru a dolů, ale klouzavý průměr (moving average) vám ukáže skutečný směr.

Vezme cenu za určité období, zprůměruje ji a vyhladí šum, který by vás jinak mátl.

Nejpoužívanější jsou:

● SMA (Simple Moving Average) – pomalejší a „hladší“, ideální pro dlouhodobý přehled.
● EMA (Exponential Moving Average) – reaguje rychleji na aktuální cenu, vhodná pro intradenní a aktivní obchodování.

Zdroj: investiční aplikace XTB. Minulá výkonnost není spolehlivým ukazatelem budoucí výkonnosti.

Tip z praxe: Pokud je cena nad 200denním SMA, trh má tendenci růst a je logičtější hledat long pozice. Pod touto úrovní přebírají kontrolu prodejci.

2. Supporty a rezistence – neviditelné zdi trhu

Support je jako pevná podlaha, od které se cena odráží vzhůru. Rezistence je strop, od kterého se odráží dolů. Tyto úrovně si trh pamatuje – a dokud je nepřekoná, chová se k nim s respektem.

Jak je poznat?

● opakované reakce ceny na stejné hladině,
● kulatá čísla (např. 1,2000 na EUR/USD),
● historická maxima a minima,
● oblasti s vysokým objemem obchodů.

Pozor na false breakouty: Někdy cena úroveň krátce prorazí, naláká netrpělivé obchodníky… a hned se vrátí zpět. Takové průrazy ověřujte pomocí svíčkových formací (pin bar, engulfing) nebo objemových indikátorů.

3. Oscilátory – měřič kondice trhu

Oscilátory neříkají, kam trh půjde, ale jak silný je aktuální pohyb. Odhalí, kdy je trh „překoupený“ a kdy „přeprodaný“.

Mezi nejznámější patří:

● RSI (Relative Strength Index) – nad 70 bodů hrozí korekce, pod 30 může přijít odraz.
● MACD – sleduje křížení dvou průměrů a sílu trendu přes histogram.
● Stochastic – citlivý indikátor pro kratší časové rámce.

Zdroj: investiční aplikace XTB. Minulá výkonnost není spolehlivým ukazatelem budoucí výkonnosti.

Oscilátory skvěle fungují v bočním trendu (range), ale v silném trendu mohou dávat falešné signály – proto je kombinujte s jinými nástroji.

Breakout vs. Pullback – dvě cesty ke vstupu

● Breakout – vstup ihned po proražení klíčové úrovně, snaha chytit nový trend od začátku.
● Pullback – trpělivější přístup: čekáte, až se cena vrátí k proražené úrovni, a vstoupíte ve směru původního pohybu. Často lepší poměr rizika a zisku.

Top-down analýza a řízení rizika

Profesionálové nekoukají jen na jeden graf. Začínají na vyšších časových rámcích (D1, H4), aby určili hlavní trend, přejdou na střední (H1) pro detailnější strukturu a na nízkých (M15) hledají ideální vstup.

Do toho patří i risk-reward ratio (RRR) a jasný výstupní plán – ať už fixní take profit, posuvný stop-loss, nebo uzavření při splnění konkrétní podmínky.

Shrnutí

Technická analýza není jen sada indikátorů – je to způsob, jak číst příběh, který vám trh vypráví. Klouzavé průměry ukážou směr, supporty a rezistence nastaví mantinely a oscilátory prozradí, kdy má trh „zadýcháno“. Správně zkombinované vám mohou dát náskok před ostatními.

Více informací a praktických ukázek najdete v druhém modulu video série „5 kroků úspěšného tradingu“ na YouTube kanálu XTB.

Disclaimer:

Rozdílové smlouvy jsou komplexní nástroje a v důsledku použití finanční páky jsou spojeny s vysokým rizikem rychlého vzniku finanční ztráty. U 71 % účtů retailových investorů došlo při obchodování s rozdílovými smlouvami u tohoto poskytovatele (XTB S.A.) ke vzniku ztráty. Měli byste zvážit, zda rozumíte tomu, jak rozdílové smlouvy fungují, a zda si můžete dovolit vysoké riziko ztráty svých finančních prostředků. Investice v sobě obsahují riziko a není zaručena návratnost původně investované částky. Vysoké riziko je především u produktů, které využívají finanční páku. Současná ani očekávaná výkonnost nezaručuje výkonnost budoucí. Veškeré informace uvedené v tomto článku nebo na portále Finlord.cz mají pouze informační charakter a neslouží jako investiční doporučení dle zákona č. 256/2004 Sb. o podnikání na kapitálovém trhu. Při zpracování informací čerpá skupina Finlord údaje z veřejných, důvěryhodných zdrojů a vynaložila přiměřenou péči, aby informace nebyly nepravdivé či zavádějící, nicméně nikterak nezaručuje jejich správnost a neměnnost. Zde uvedené informace neslouží jako nabídka nebo výzva k nákupu či prodeji finančních instrumentů ani nejsou návrhem na uzavření smlouvy. Portál finlord.cz má uzavřené partnerství s některými společnostmi, které jsou zmíněné v obsahu portálu. Pokud čtenář použije odkaz směřující na web partnera, můžeme získat provizi, která ale čtenáře nic nestojí. Provize slouží pro další zvýšení kvality obsahu. Skupina důsledně dbá na to, aby provize nijak neovlivnila objektivitu prezentovaných informací.